Sie sind noch Neuling in Sachen Geldanlage und überlegen sich, Aktien zu kaufen? Welcher Zeithorizont dafür richtig und wie bewertet man eigentlich Aktien? Erfahren Sie hier die wichtigsten Faktoren, die beim Kauf einer Aktie zu berücksichtigen sind.
Was man beim Aktienkauf beachten sollte.
Als Neuling kann der Einstieg in den Aktienmarkt ein wenig einschüchternd sein. Sie wissen, dass es darum geht, Aktien zu einem niedrigen Preis zu kaufen und sie später zu einem höheren Preis zu verkaufen. Aber wenn es an der Zeit ist, einzelne Aktien zu kaufen, sind Sie vielleicht etwas ratlos.
Wie sollen Sie entscheiden, welche Aktien Sie kaufen und wann Sie sie kaufen? Es gibt mehrere Faktoren, die Sie berücksichtigen sollten, bevor Sie den Abzug betätigen. In diesem Artikel wollen wir 4 grundlegende Faktoren vorstellen. Darüber hinaus gibt es jedoch zahlreiche weitere, die ebenfalls zu berücksichtigen sind. Unabhängige Broker Vergleiche wie z.B. Brokerfolio bieten hierzu eine große Bandbreite an Informationen für Einsteiger.
Faktoren, die Sie beim Kauf von Aktien berücksichtigen sollten
Wenn Sie eine Aktie kaufen, gibt es mehrere Faktoren, die Sie berücksichtigen sollten, bevor Sie zugreifen. Schließlich wollen Sie Aktien eines attraktiven Unternehmens zu einem attraktiven Preis kaufen.
Aber nach welchen Kriterien ist ein börsennotiertes Unternehmen ein großartiges Unternehmen, und woher wissen Sie, ob der Preis, den Sie bekommen, ein großartiger Preis ist? Wie können Sie feststellen, welche Aktien in Ihr Portfolio passen?
Hier sind die wichtigsten Faktoren, die Sie vor dem Kauf einer Aktie berücksichtigen sollten.
1. Wie lange ist Ihr Zeithorizont?
Der Zeithorizont, der mit einer Investition verbunden ist, spielt eine entscheidende Rolle dabei, ob sie für Ihre Situation sinnvoll ist. Hier sehen Sie, wie sich die Zeithorizonte aufteilen:
Kurzfristig
Ein kurzfristiger Zeithorizont ist jede Anlage, die Sie für weniger als ein Jahr halten wollen. Anlagen mit einem kurzen Zeithorizont haben nur wenig Zeit, sich zu erholen, wenn etwas schief geht.
Wenn Sie vorhaben, eine Anlage für weniger als ein Jahr zu halten, investieren Sie am besten in stabile Standardwerte, die Dividenden ausschütten. Diese Aktien repräsentieren große Unternehmen mit grundsoliden Bilanzen, so dass das Verlustrisiko minimal ist. Andererseits erfolgen die Gewinne durch diese Anlagen in der Regel in einem langsamen, stetigen Tempo.
Mittelfristig
Eine mittelfristige Anlage ist eine Investition, die Sie zwischen einem Jahr und einem Tag bis zu 10 Jahren halten möchten.
Aufgrund des längeren Zeithorizonts haben Sie mehr Zeit, sich zu erholen, falls etwas schief geht. Obwohl Sie auch bei einer mittelfristigen Anlage nicht in Penny Stocks investieren sollten, eröffnet Ihnen die längere Laufzeit die Möglichkeit, in hochwertige Schwellenländeraktien und andere Aktien mit einem moderaten Risikoniveau zu investieren.
Langfristig
Langfristige Anlagen schließlich sind alle Investitionen, die Sie länger als 10 Jahre halten möchten. Diese Anlagen haben die meiste Zeit, um sich zu erholen, wenn etwas schief gehen sollte, und geben Ihnen die Möglichkeit, das größte Risiko einzugehen, um eine hohe Rendite zu erzielen.
2. Wie sieht Ihre Anlagestrategie aus?
Bevor Sie Ihre erste Aktie kaufen, ist es wichtig, verschiedene Anlagestrategien zu prüfen und eine oder mehrere zu wählen, die Sie verfolgen werden.
Anlagestrategien sind wichtig, denn sie nehmen einen Großteil der Emotionen und des Rätselraten aus der Gleichung heraus und geben Ihnen genaue Richtlinien vor, die Sie beim Kauf und Verkauf von Aktien befolgen müssen. Beim Investieren ist es wichtig, dass die Aktien, die Sie kaufen, den Kriterien Ihrer Strategie entsprechen.
Es gibt drei Haupttypen von Strategien, die von den meisten erfolgreichen Anlegern verwendet werden:
- Value-Investing: Beim Value Investing investieren Sie in Aktien, die im Vergleich zu ihren Konkurrenten deutlich unterbewertet sind, in der Hoffnung, überdurchschnittliche Gewinne zu erzielen, wenn der Markt diese Chance erkennt. Diese Strategie hat Warren Buffett Millionen von Dollar eingebracht.
- Wachstumsorientiertes Investieren: Beim Growth-Investing geht es darum, Aktien zu finden, die über einen längeren Zeitraum ein marktübertreffendes Wachstum bei Umsatz, Gewinn und Kursanstieg aufweisen. Growth-Investoren glauben, dass diese Aufwärtstrends den Markt auch weiterhin übertreffen werden, so dass sich die Möglichkeit ergibt, überdurchschnittliche Gewinne zu erzielen.
- Einkommensorientiertes Investieren: Einkommensinvestoren schließlich suchen nach Qualitätsaktien, die dafür bekannt sind, hohe Dividenden zu zahlen. Diese Dividenden generieren ein passives Einkommen, das zur Finanzierung des eigenen Lebensstils verwendet oder reinvestiert werden kann, um das Ertragspotenzial zu erhöhen.
Bevor Sie eine Aktie kaufen, sollten Sie sich überlegen, welche Strategie(n) Sie gewählt haben und ob die Aktie, an der Sie interessiert sind, gut zu dieser Strategie passt.
Wenn Sie sich für eine Anlagestrategie entschieden haben, macht ein Broker Vergleich Sinn, damit Sie einen kostengünstigen Anbieter für den Kauf Ihrer Aktien haben.
3. Wie Sie richtig diversifizieren
Diversifizierung ist ein wichtiger Bestandteil des Aufbaus und der Pflege eines hochwertigen Anlageportfolios. Dabei streuen Sie Ihre Anlagen auf verschiedene Aktien und andere Wertpapiere aus unterschiedlichen Branchen und Märkten.
Bevor Sie eine Aktie kaufen, sollten Sie überlegen, wie stark Ihr Portfolio bereits diversifiziert ist. Sie könnten zum Beispiel darüber nachdenken, Aktien von Apple oder Amazon.com zu kaufen, aber wenn Sie Ihre aktuellen Anlagen überprüfen, stellen Sie vielleicht fest, dass Sie nur Tech-Aktien in Ihrem Portfolio haben. Was passiert, wenn der Technologiesektor zusammenbricht?
Nun, Ihr Portfolio, das ausschließlich auf Technologieaktien ausgerichtet ist, würde zusammen mit dem Sektor abstürzen.
Wenn Sie jedoch in Erwägung ziehen, Aktien aus einer anderen Kategorie zu kaufen, wie z.B. Versorgungsunternehmen oder Verbrauchsgüter, anstatt weitere Technologiewerte hinzuzufügen, werden die anderen Bestände in Ihrem Portfolio für Stabilität sorgen, falls die Talsohle im Technologiesektor erreicht wird.
4. Aktienkurs und innerer Wert
Der berühmte Investor Warren Buffett machte seine Milliarden, indem er den aktuellen Marktpreis von Aktien mit ihrem fairen Marktwert verglich. Wenn er ein Unternehmen findet, das niedriger gehandelt wird, als der Aktienkurs des Unternehmens sein sollte, stürzt er sich darauf und nutzt den Abschlag. Buffett weiß, dass eine unterbewertete Aktie in den meisten Fällen schließlich auf ihren fairen oder inneren Wert ansteigen wird.
Dies ist ein Prozess, der als Value Investing bekannt ist, eine Art des Investierens, bei der die Bewertung eines Unternehmens im Vordergrund steht und bei den verschiedenen Kennzahlen verwendet werden, um festzustellen, ob die Bewertung niedrig oder hoch ist bzw. wo sie sein sollte.
Zu den wichtigsten Kennziffern gehören:
- Kurs-Gewinn-Verhältnis (P/E Ratio). Das KGV vergleicht den Kurs einer Aktie mit dem Gewinn pro Aktie (EPS) des Unternehmens und drückt damit im Wesentlichen einen Preis für die Rentabilität aus. Wenn z.B. ein Unternehmen, das zu einem Kurs von 10 Euro pro Aktie gehandelt wird, jährlich einen Gewinn pro Aktie von 1 Euro erwirtschaftet, beträgt das KGV 10, was bedeutet, dass der Aktienkurs das 10-fache der jährlichen Gewinne des Unternehmens beträgt.
- Kurs-Umsatz-Verhältnis (P/S-Verhältnis). Das Kurs-Umsatz-Verhältnis vergleicht den Kurs der Aktie mit dem jährlichen Umsatz oder Ertrag des Unternehmens. Wenn eine Aktie beispielsweise zu 10 Euro pro Aktie gehandelt wird und einen Jahresumsatz von 5 Euro pro Aktie erzielt, beträgt das Kurs-Umsatz-Verhältnis 2.
- Kurs-Buchwert-Verhältnis (P/B-Verhältnis). Das Kurs-Buchwert-Verhältnis schließlich vergleicht den Kurs der Aktie mit dem Nettowert der Aktiva des Unternehmens, geteilt durch die Anzahl der im Umlauf befindlichen Aktien. Wenn eine Aktie beispielsweise zu einem Kurs von 10 Euro gehandelt wird, einen Nettovermögenswert (Buchwert) von 1 Milliarde Euro hat und 100 Millionen Aktien im Umlauf sind, hat sie ein Kurs-Gewinn-Verhältnis von 1.
Bevor Sie eine Aktie kaufen, sollten Sie sich die verschiedenen Bewertungskennzahlen ansehen und prüfen, wie sie im Vergleich zu anderen Aktien in der Branche des Unternehmens aussehen. Wenn Sie eine Value-Investing-Strategie verfolgen, sollten Sie darauf achten, dass die Aktien, die Sie kaufen, im Vergleich zu ihren Konkurrenten unterbewertet sind.
Auch wenn Sie eine andere Anlagestrategie verfolgen, ist es wichtig, überbewertete Aktien zu vermeiden, da der Markt in der Vergangenheit überbewertete Aktien durch Kursrückgänge korrigiert hat.
